Уровень ликвидности баланса определяется сравнением статей

Анализ ликвидности баланса и платежеспособности предприятия

Постараемся разобраться как проводится анализ ликвидности баланса предприятия, и какие существуют основные виды коэффициентов ликвидности для оценки.

Ликвидность баланса предприятия

Ликвидность баланса предприятия – способность компании с помощью своих активов покрывать обязательства перед кредиторами.

  Ликвидность баланса является одним из важнейших финансовых показателей предприятия и напрямую определяет степень платежеспособности и уровень финансовой устойчивости.

Чем выше ликвидность баланса, тем больше скорость погашения задолженностей предприятия. Низкая ликвидность баланса – это первый признак риска банкротства.

Анализ ликвидности баланса представляет собой группировку всех активов и пассивов предприятия. Так активы ранжируются по степени их реализуемости, т.е.

В таблице ниже представлена группировка активов и пассивов предприятия.

Виды активов предприятия	Виды пассивов предприятия
А1	Обладают максимальной скоростью реализации	Денежные средства и краткосрочн. фин. вложения	П1	Высокая срочность погашения	Кредиторская задолженность
А2	Обладают высокой скоростью реализации	Дебиторская задолженность 12 мес., запасы, НДС, незавершенное производство	П3	Низкая срочность погашения	Долгосрочные обязательства
А4	Труднореализуемые активы	Внеоборотные средства	П4	Постоянные пассивы	Собственный капитал компании

Анализ ликвидности баланса предприятия. Оценка платежеспособности

Для осуществления оценки ликвидности баланса предприятия необходимо провести сопоставительный анализ между размером активов и пассивов соответствующих групп. В таблице ниже представлен анализ ликвидности предприятия.

Анализ ликвидности	Оценка платежеспособности
А1 > П1	Предприятие может погасить наиболее срочные обязательства с помощью абсолютно ликвидных активов
А2 > П2	Предприятие может рассчитать по краткосрочным обязательствам перед кредиторами быстро реализуемыми активами
А3 > П3	Предприятие может погасить долгосрочные займы с помощью медленно реализуемых активов
А4 ≤ П4	Данное неравенство выполняется автоматически, если соблюдены все три неравенства. Предприятие обладает высокой степенью платежеспособности и может погасить различные виды обязательств соответствующими активами.

Анализ и выполнение неравенств для различных видов активов и пассивов предприятия позволяет судить о степени ликвидности баланса. Если выполняются все условия, то баланс считается абсолютно ликвидным.  При анализе баланса следует учесть, что более ликвидные активы могут покрывать менее срочные обязательства.

Коэффициенты ликвидности баланса. Абсолютные и относительные

На следующем этапе анализа ликвидности оцениваются показатели платежеспособности предприятия, и рассчитываются следующие два абсолютных коэффициента:

Текущая ликвидность – показатель отражающий способность предприятия погашать свои обязательства в краткосрочном периоде.

Перспективная ликвидность – показатель отражающий способность предприятия погашать задолженность в будущем.

Оценка платежеспособности
А1+А2 > П1+П2 иА4 < П4	Предприятие платежеспособно в краткосрочном и среднесрочном периоде
А3 > П3 и А4 < П4	Предприятие платежеспособно в долгосрочной перспективе
А4 > П4	Баланс неликвиден

Анализ ликвидности баланса позволяет определить наличие ресурсов для погашения обязательств перед кредиторами, но он является общим и не позволяет точно определить платежеспособность предприятия. Для этого, на практике, используют  относительные показатели ликвидности. Рассмотрим их более подробно.

Коэффициент текущей ликвидности (Current ratio) – показатель отражающий степень покрытия активами наиболее срочных и среднесрочных обязательств предприятия. Формула расчета коэффициента следующая:

Нормативным значением данного коэффициента на практике считают  Current ratio > 2. Более подробно про коэффициент текущей ликвидности читайте в статье: «Коэффициент текущей ликвидности предприятия (Curret Ratio). Формула. Норматив«.

Коэффициент быстрой ликвидности (Quick ratio)  – показатель отражающий степень покрытия высоколиквидными и быстро реализуемыми активами текущих обязательств предприятия. Формула расчета коэффициента абсолютной ликвидности следующая:

Оптимальным значением данного показателя на практике считают  Quick ratio > 0,7.

Коэффициент абсолютной ликвидности (Cash ratio)– показывает степень покрытия наиболее ликвидными активами текущих обязательств предприятия. Формула расчета быстрой ликвидности имеет следующий вид:

Оптимальным значением данного показателя на практике считают  Cash ratio > 0,2.

Общая ликвидность баланса (Total liquidity) – показатель, отражающий степень погашения активами предприятия всех своих обязательств. Рассчитывается как отношение взвешенной суммы активов и пассивов по формуле:

Оптимальным значением данного показателя на практике считают Total liquidity > 1.

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами – отражает степень использования предприятием собственных оборотных средств. Формула представлена ниже:

Нормативным значением показателя считается Ксос > 0,1.

Коэффициент маневренности капитала  – отражает размер капитала в запасах. Формула расчета имеет следующий вид:

Данный показатель анализируется в динамике и его оптимальным считается его тенденция к снижению. Помимо представленных показателей для анализа ликвидности баланса предприятия используют показатели включающие операционную деятельность компании, размер денежных поток, показатели маневренности капитала и т.д.

Мастер-класс: «Пример оценки коэффициентов ликвидности для ОАО «Газпром»

Резюме

Анализ ликвидности баланса является важной задачей предприятия по состояния активов и пассивов, а также способности своевременно и в полном объеме рассчитываться по своим обязательствам перед заемщиками.

Чем выше ликвидность баланса, тем выше платежеспособность компании и меньше риск банкротства. При оценке платежеспобности предприятия необходимо анализировать коэффициенты в динамике и в сопоставлении со средними значениями по отрасли.

Это позволит выявить возможные угрозы по риску банкротства.

к.э.н. Жданов Иван Юрьевич

Оцените качество статьи. Нам важно ваше мнение:

Источник: http://finzz.ru/analiz-likvidnosti-balansa-predpriyatiya.html

Методы анализа ликвидности баланса — предприятия, организации, что это такое

Добавлено в закладки: 0

Что такоеанализ ликвидности баланса – это сравнение имеющихся пассивов и активов.

Активы при этом группируют по уровню ликвидности и располагают по порядку уменьшения показателей, а пассивы группируются по срокам погашения и располагают по увеличению срока.

Анализ ликвидности баланса определяет характеристику платежеспособности компании или ее способность погашать в установленные сроки финансовые обязательства, которые имеются.

На основе анализа ликвидности баланса производят оценку текущей платежеспособности организации или компании и оценивают возможность сохранения в ближайшем будущем финансовой стабильности.

Особенности анализа ликвидности баланса

При проведении анализа ликвидности баланса имеющиеся активы предприятия группируют таким образом:

• Группа самых ликвидных активов, которая включает все денежные средства и финансовые краткосрочные вложения, которые можно немедленно использовать для того, чтобы погасить финансовые обязательства.
• Группа активов быстрой реализации. В данную группу включены дебиторские задолженности, платежи по которым необходимо получить в течение года от отчетной даты и оборотные активы.
• Группа реализуемых медленно активов, в которую входят дебиторская задолженность, запасы; платежи по которой поступают больше, чем спустя год после отчетной даты; и налог на добавленную стоимость по ценностям, которые приобретены предприятием.
• Группа труднореализуемых активов, в том числе внеоборотные активы, которые предназначаются для длительного применения в хозяйственной деятельности.

Пассивы группируют по увеличению сроков погашения так:

• самые срочные: срок погашения до квартала;
• краткосрочные, которые требуют погашения в срок 3-12 месяцев;
• долгосрочные, срок погашения которых больше года;
• постоянные пассивы: добавочный, резервный, уставный капиталы, доходы предстоящих периодов, нераспределенный убыток/нераспределенная прибыль.

Баланс считается ликвидным, когда по первым трем группам активы равны соответственно или перекрывают пассивы, а в четвертой группе сумма постоянных пассивов равняется или больше, чем сумма труднореализуемых активов.

Рассмотрим, более детально, что значит анализ ликвидности баланса.

Детализация анализа ликвидности баланса

В финансовом управлении отличают следующие понятия ликвидности:

1) под ликвидностью материальных благ подразумевается их спо­собность без особых потерь в стоимости и быстро обратиться в деньги;

2) под ликвидностью предприятия подразумевается его способ­ность погасить краткосрочные обязательства;

В отличие от ликвидности активов, оцениваемой тем больше, чем меньше времени необходимо для их обращения в денеж­ные средства, ликвидность баланса предполагает сравнение ак­тивов, которые сгруппированы в порядке убывания ликвидности (от наиболее ликвидных к наименее), с пассивами, которые сгруппированы в порядке увеличения сроков погашения.

Методы классификации баланса

По степени ликвидности отличают следующие активы:

1) наиболее ликвидные (денежные средства, которые предназначаются для текущих платежей, и легко реализуемые ценные краткосрочные бумаги);

2) быстрореализуемые активы (дебиторская задолженность);

3) медленнореализуемые активы (затраты и запасы, кроме расходов будущих периодов, финансовые долгосрочные вложения, кроме вложений в уставные фонды прочих предприятий);

4) труднореализуемые активы (основные и прочие необорот­ные активы, в том числе вложения в уставные фонды прочих пред­приятий).

По срокам погашения отличают такие пассивы:

2) краткосрочные пассивы (заем­ные средства и краткосрочные кредиты);

3) долгосрочные пассивы (заемные средства и долгосрочные кредиты);

4) постоянные пассивы (источники собственных средств вычитая стоимость иммобилизованных средств по статьям раз­дела III и стоимость статьи «расходы будущих периодов»),

Ликвидность баланса определяют при помощи сопоставле­ния самых ликвидных активов с самыми срочными к пога­шению пассивами. Баланс является абсолютно ликвидным, когда исполняются такие условия:

1. А2 ≥ П2
2. А1 ≥ П1
3. А4 ≤ П4
4. А3 ≥ П3

Исполнение первых трех неравенств обусловливает исполне­ние четвертого, которое несет балансирующий характер. Соблюдение четвертого неравенства при этом свидетельствует о нали­чии собственных оборотных средств и об испол­нении наименьшей финансовой устойчивости.

Напомним, что свои оборотные средства являются первым показателем обеспеченности затрат и запасов источниками финансирования. Недостаток активов одной группы можно теоретически по­крыть за счет активов другой.

Однако на практике менее ликвидные активы более ликвидные не могут заменить.

Выполнение первых двух неравенств (А1 ≥ П1 и А2 ≥ П2) сви­детельствует о текущей ликвидности предприятия. Выполнение вторых двух неравенств (А3 ≥ П3 и А4 ≤ П4) говорит о перспективной ликвидности.

При анализе ликвидности баланса необходимо обратить внимание на показатель чистого оборотного капитала (чистые оборотные средства), являющий собой разницу меж краткосрочными пассивами и краткосрочными активами, то есть сумму, которая остаётся после погашения краткосрочных обяза­тельств. Потому изменение величины чистого оборотного капи­тала определяет изменение ликвидности предприятия:

1) по мере увеличения оборотного чистого капитала увеличивается лик­видность предприятия;

Мы постарались дать наиболее полное определение и понятие термина анализ ликвидности баланса, раскрыть его методику. Оставляйте свои комментарии или дополнения к материалу

Источник: https://biznes-prost.ru/analiz-likvidnosti-balansa.html

Анализ ликвидности бухгалтерского баланса

Анализ ликвидности бухгалтерского баланса — полезная и важная процедура, помогающая оценить степень устойчивости компании. Как и для чего он проводится, мы покажем на конкретном примере.

Что такое ликвидность баланса и зачем ее анализировать?

Ликвидные и неликвидные статьи баланса

Анализ ликвидности бухгалтерского баланса на примере

Роль финансовых коэффициентов в анализе ликвидности баланса

Итоги

Что такое ликвидность баланса и зачем ее анализировать?

В обычной жизни ликвидная вещь — та, которая пользуется спросом: ее можно легко и выгодно продать. В балансе тот же принцип — чем быстрее актив может быть превращен в деньги, тем выше его ликвидность и тем ниже находится соответствующая ему строка в активе баланса.

Статьи в пассиве баланса — это тоже деньги, но только те, которые нужно отдать. Какие-то раньше (долги по налогам), а какие-то — позднее (долгосрочные кредиты). Расположение строк в балансе тоже связано с ликвидностью: чем ниже в балансе строка, тем быстрее понадобятся деньги для погашения отраженного в ней обязательства.

Такое правило расположения информации в балансе применяется и компаниями, составляющими упрощенный баланс.

О том, кто может составлять упрощенную отчетность, см. в материале «Упрощенная отчетность малого бизнеса».

Не заплатить вовремя долг из-за плохой платежеспособности — значит ухудшить репутацию компании, приблизить ее к состоянию банкротства. Вот почему так важно регулярно оценивать ликвидность бухгалтерского баланса — способность компании платить по своим долгам, реализуя текущие активы.

Для этого и предназначен анализ ликвидности баланса, для которого все строки актива разделяют на группы по степени ликвидности, а пассива — по срочности обязательств.

Ликвидные и неликвидные статьи баланса

Разберем простой пример: коммерсант начинает свой бизнес. На его расчетном счете — 100 000 руб. (вклад в уставный капитал), а в балансе всего две строки. Какова ликвидность такого баланса? И без расчетов видно: наличие свободных денег и отсутствие срочных обязательств к погашению свидетельствуют о его ликвидности.

Чтобы определить степень ликвидности статей баланса, используют 4 группы статей актива (А1–А4) и столько же групп статей пассива (П1–П4).

Деньги — это наиболее ликвидный актив (А1). В ту же группу включают и быстрореализуемые финансовые вложения. А задолженность перед учредителем входит в группу постоянных пассивов (П4), к которым относят статьи 3-го раздела баланса и ряд других статей.

К примеру, если бизнесмену понадобится оплатить просроченный долг (П1) или краткосрочный кредит (П2), процесс превращения недвижимости в деньги может затянуться, так как это труднореализуемый актив (А4).

Быстрее получится продать сырье — его (вместе с «дебиторкой» и НДС) относят к группе медленно реализуемых активов (А3).

Еще быстрее избавиться от срочного долга получится при наличии дебиторской задолженности, которую скоро погасят — этот актив входит в группу быстрореализуемых (А2). Туда же включают и прочие оборотные активы.

Все долгосрочные долги компании относят к группе П3.

Анализ ликвидности бухгалтерского баланса на примере

С группировкой статей разобрались — приступим к анализу. Представим, что бизнесмен, ранее имевший только 100 000 руб. на расчетном счете, организовал производство пластиковой посуды. Он взял долгосрочный кредит (500 000 руб.

), закупил оборудование (650 000 руб.) и сырье (98 000 руб.). На отчетную дату образовалась задолженность за сырье — 62 000 руб., долг контрагента за продукцию — 200 000 руб., остаток в кассе — 5 000 руб., прибыль — 291 000 руб.

Сгруппируем строки баланса для проведения анализа*:

Группа	Баланс	Группа	Баланс
Наиболее ликвидные (А1)	5	Срочные обязательства (П1)	62
Быстрореализуемые (А2)	200	Краткосрочные пассивы (П2)	–
Медленно реализуемые (А3)	98	Долгосрочные пассивы (П3)	500
Труднореализуемые (А4)	650	Постоянные пассивы (П4)	391 (100+291)
Итого	953	Итого	953

*Для упрощения примера не учитывается начисление амортизации и процентов.

Подписывайтесь на наш бухгалтерский канал Яндекс.Дзен

Подписаться

Чтобы оценить ликвидность данного баланса, сопоставим соответствующие группы актива и пассива:

• 1-я группа активов не покрывает срочных обязательств (денег меньше, чем долг за сырье) — это признак неплатежеспособности на отчетную дату.
• По 2-й группе: есть быстрореализуемые активы (краткосрочная «дебиторка») при отсутствии краткосрочных долгов. Это говорит о том, что платежеспособность скоро появится (если контрагент вовремя расплатится за продукцию).
• В 3-й группе: П3 превышает А3, значит, возможны платежные затруднения в будущем. Однако если производство и сбыт продукции будут хорошо налажены, то компания сможет сохранить платежеспособность.
• Выполнение условия А4 ≥ П4 в 4-й группе может свидетельствовать о неликвидности баланса.

Первые выводы о ликвидности бухгалтерского баланса сделаны.

Роль финансовых коэффициентов в анализе ликвидности баланса

Приведенный выше анализ является приближенным, а более детально ликвидность баланса определяется с помощью финансовых коэффициентов (ликвидности, обеспеченности собственными средствами и др.). Расчет проводится на начало и конец отчетного периода, коэффициенты сравниваются с нормативными значениями, отслеживается динамика их изменений во времени.

Справиться с расчетами вам помогут наши статьи:

Чтобы результат анализа ликвидности бухгалтерского баланса был правильным, информация в балансе должна быть достоверной и отвечать определенным требованиям.

Подробнее о том, каким требованиям должен соответствовать бухбаланс, см. в материале «Каким требованиям должна удовлетворять бухотчетность?».

Итоги

Анализировать ликвидность баланса — в интересах любой компании. Проводить анализ необходимо в комплексе: сравнивая группы активов и обязательств, а также рассчитывая специальные коэффициенты.

Источник: https://nalog-nalog.ru/analiz_hozyajstvennoj_deyatelnosti_ahd/analiz_likvidnosti_buhgalterskogo_balansa/